会计小额贷款信用风险评估探讨述评
本站原创 ：从信用风险评估特点【会计论文范文】、评估指标确定、评估策略会计专业论文选择和信用评分法/适用性等角度，对国内外小额贷款信用风险评估的理论和实证研究予以述评并探讨，对我国小额贷款信用风险评估了启迪。
会计论文范文词：小额贷款；信用风险评估指标；信用风险评估策略会计专业论文；信用评分法
文章编号：1003-4625(2012)01-0105-06 中图分类号：F83
信贷市场是典型的信息不对称市场，信贷市场信用风险信息不对称，即借贷双方拥有同质、同量的信息。资金借贷交易活动中，借款人对自身经营论文格式范文、资金用途及风险论文格式范文等真实情况具有比较清晰的认知，而贷款人在真实信息困难。借款人的复杂性，小额贷款机构通常完整、客观和可证实的信息和数据，小额信贷市场的信息不对称【会计论文】尤为。因此，小额贷款出现，小额贷款信用风险评估的焦点，各国学者们国情，构建了科学、的信用风险评估指标体系，运用评估策略会计专业论文展开小额贷款信用风险评估研究。
与消费贷款相比，小额贷款信用风险评估的特点【会计论文范文】如下：(1)数据的便利性差异。借款人收入、信用书面，具有较强的预测能力，其他预测指标(家庭权、电话权、年龄和职业)同样书面，数据比较方便，而小额贷款机构必须更多高成本、无书面且预测能力弱的一系列数据。(2)数据来源渠道差异。两类贷款均能贷款硕士论文借款人信用业绩，但消费贷款机构信用局等其他渠道信息。(3)数据数量差异。两类贷款都硕士论文家庭特点【会计论文范文】，如年龄、教育和家庭规模和业务特点【会计论文范文】，如从业时间、业务类型和雇员数量等，但小额贷款机构必须与此的更多财务数据。(4)指标数量差异。信用局的统计完备，消费贷款信用评分指标约为10-20个。预测能力不强，小额贷款机构50-80个指标甚 【论文格式范文】 至更多指标予以评判，任何一类指标都居于主导性地位(schrein-er，2005)。
Schreiner(2002)在四叶树模型中将贷款类型和性别信用风险评估指标，十九叶树模型中选择贷款种类、电话数量、年龄、信贷员经验、已偿还贷款中每笔分期付款拖欠天数、负债率和担保率等七个评估指标。Schreiner(2004)研究发展家最具预测力的小额贷款信用风险评估指标，见表1。
Schreiner(2005)研究世界妇女银行分支机构美洲开发银行对哥伦比亚和多米尼加共和国资助项目时，运用(性严格排序)前次贷款最长拖欠天数、客户时间、业务类型、年龄、信贷员特点【会计论文范文】、电话权、从业时间、手持量、分期付款次数、居住时间、前次贷款未偿分期付款次数、前次贷款提前还款分期付款次数、信贷员经验、家庭运营业务量、申请和偿还时间间隔、总资产、前次贷款偿还剩余时间、应收账款、房地产和债务，股权比率等小额贷款信用风险的评估指标。
非洲开发银行小额贷款发展报告中，Bahtista eta1.(2006)运用多元回归策略会计专业论文浅析【会计论文】小额贷款信用风险影响因素，研究贷款数额、贷款用途、贷款期限、贷款利率、违法、经营理念、经营思路、经营和拥有土积是小额贷款信用风险的影响因素。Jha＆Bawa(2007)印度小额贷款的案例研究，文化、信用论文格式范文、家庭收支论文格式范文、法律约束力、固定资产总额和耐用消费品总额是小额贷款信用风险的影响因素。Mahjabeen(2008)对孟加拉国小额贷款信用风险研究，贷款总额、贷款周期、耐用商品价值和抵押品价值等对小额贷款信用风险产生影响。Hartarska＆Nadolnvak(2007)应用面板数据浅析【会计论文】策略会计专业论文研究世界银行1998-2002年发展家小额贷款信用风险情况，技术和能力、产品市场近况会计毕业论文范文、产品市场难度、产品发展潜力、贷款有无担保、政府支持力度和产品产业政策决定了小额贷款信用风险的高低。
个人特点【会计论文范文】、业务特点【会计论文范文】和其他特点【会计论文范文】，见表2。
Jiang Hou S kees ＆Wei Wang(2005)以美国肯塔基州社区创业投资公司467个小额贷款数据为样本，以贷款用途、贷款期限、贷款利率、贷款金额、论文格式范文为农业业务、性别、年收入、论文格式范文当地居民、人种和信用局评分等为解释变量展开实证研究。Logit和Probit模型回归结果信用局评分较高的借款者，偿还贷款意愿良好，贷款金额、贷款利率和贷款期限对贷款违约影响具有性。
(一)分类决策树策略会计专业论文——四叶树/十九叶树模型(Four-leaf/Nineteen-leaf tree model)
以1992-1999年拉丁美洲小额信贷机构已偿还贷款数据为样本，Schreiner(2002)首次将分类决策树策略会计专业论文运用于小额贷款信用风险评估，见图1。
不良贷款定义为逾期超过30天或分期付款期内平均逾期超过7天的贷款。四叶树模型：(1)当性别既定时，首次贷款比再次贷款风险大；(2)就贷款类型而言，贷款为男性的风险大于女性；(3)再次贷款为女性的风险约为新贷款为男性的一半；(4)再次贷款为女性，约占贷款一半，风险最小；(5)首次贷款为男性时风险最大，约占贷款12％。首次贷款违约风险高于再次贷款，男性贷款者违约风险高于女性贷款者，男性贷款者首次贷款违约风险是女性贷款者再次贷款的两倍。因此，小额信贷机构应严格筛选新贷款申请者为男性的贷款。以2000-2001年贷款数据为测试样本，检验结果四叶树模型具有较高的贷款违约预测精度。十九叶树模型遵循与四叶树模型的相同程序，与贷款违约风险的贷款申请者特点【会计论文范文】如下：(1)年轻贷款申请者高于年长贷款申请者；(2)已偿还贷款中频繁违约者高于较少违约者；(3)担保品少的贷款申请者高于担保品多的贷款申请者；(3)负债率高的贷款申请者高于负债率低的贷款申请者；(4)经验匮乏信贷员高于经验信贷员；(5)拥有1部电话的贷款申请者高于拥有O或两部电话的贷款申请者。十九叶树模型绝对精度不高，但相对精度较高。实际上，绝对精度不高，相对精度较高的模型具有较高信用风险预测力，更清晰地区分高风险与低风险贷款的特点【会计论文范文】。
分类决策树策略会计专业论文的计算比较复杂，只能简单解释贷款违约情况，揭示贷款信用风险与特点【会计论文范文】之间的内在关系。当样本数据容量有限和信贷不建全，计量统计模型浅析【会计论文】，该模型较为良好的评估效果。
交叉检验指信贷员将不同时点、不同地点和不同渠道的信息比较，浅析【会计论文】逻辑性和合理性，评价信息真实性，在信贷技术层面克服信息不对称和审核信息真实性的一种策略会计专业论文。交叉检验不限于客户现场和完整书面，信贷员已有贷款经验及信息来源等。交叉检验一般分为软信息交叉检验和财务信息交叉检验，信息之间的交互验证，如经营时间及论文格式范文、客户住房、财产条件和家庭支出之间的吻合，判断客户和信息的真实性。
财务信息客户的经营历史、经营论文格式范文等，客户还款能力。财务信息交叉检验权益、销售采购和存货等，权益交叉检验为最核心内容。原理为信贷员来的各项财务信息，以权益为各项财务指标作用的结果，对数据真实性判断。研究假设为：
实有权益A=总资产(TA)一总负债(TL)
应有权益B=初始权益+追加投资+累计盈利-期间支出-折旧
理论上A=B，小额贷款客户经营数据的不准确，可接受A不等于B的情况。实践经验，月度差异区间(A-B/考查的月份)<5％时接受(对于经营时间较短或客户清楚回忆时放宽)。若差异，意味着高估盈利能力、隐瞒负债等信息失真情况，信贷员浅析【会计论文】。当权益交叉检验结果误差超过接受范围时，论文格式范文审批贷款。软信息交叉检验是一种比较的验证客户真实性的策略会计专业论文，将客户口述论文范文和计算论文范文比较。信贷员交叉检验对客户信息予以验证，降低信息不对称的信用风险。
2.双重交叉检验策略会计专业论文(Double cross-examinationmodel)——信贷员判断+简单信用评分法
Schreiner(1999)计量经济学模型取代小额贷款机构贷款决策中信贷员的作用，，将简单信用评分与信贷员判断予以交叉检验，在一定上降低贷款违约概率。以玻利维亚小额贷款机构1988-1996年39，956笔贷款为样本，贷款违约定义为贷款逾期15天未偿还。研究运用Logit模型，辅以信贷员判断双重交叉检验，预测贷款违约可能性，避开了判别浅析【会计论文】的缺陷。研究结果，当p=0.0001时，模型Chi-square统计量非常，109个解释变量中56个变量的系数在p=0.10时具有性。模型检验中，贷款预测违约率高出实际违约率约1/3，信用评分法对小额贷款信用风险评估具有一定的预测能力，但预测能力十分有限。研究，该模型在三个改善了过去小额贷款信用风险评估模型的：(1)样本容量大；(2)研究模型的预测能力，而非估计系数在统计上的性；(3)大解释变量为小额信贷机构可变量。
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拜访申请者的家庭、邻居、雇员、供应商、客户和业务，财务数据和资信论文格式范文，建立在高接触上的信用评分法比较合理地评估小额贷款信用风险。
高接触型信用评分法的优越性在：，高风险贷款申请将被拒绝，而低风险贷款申请者的贷款条件将改善(如信贷额度或贷款利率)，贷款组合平均风险下降。，信贷员在定量化和定性化信息更为专业化。信用评分是个人化、定性化的信用风险评估，信贷员的个人努力和经验判断非常必要。为了保证信贷员在贷前努力地吸引并审批低风险贷款客户，必须使其承担贷后监督贷款偿还的责任。，高接触型信用评分法，哥伦比亚小额贷款机构信贷员平均节约3小时／周，增加贷款组合规模和减少贷款违约现象。
交叉验证策略会计专业论文和高接触型信用评分法对小额贷款机构的信贷员个人素质和专业素质了较高要求。信贷员综合素质高低提高贷款信用风险评估准确率的影响因素。其他已发表的发展家小额贷款信用评分模型文献，见表4。
Vigano(1993)首次将信用评分法运用于小额信贷领域，研究以Burkina Faso农村发展银行100个贷款数据为样本，将贷款违约风险与53个特点【会计论文范文】变量相联系，，模型预测力检验时运用同一样本。对于100个贷款数据的小样本而言，53个特点【会计论文范文】变量简化为13个，检验方式模糊了单个变量的个体效应。，该模型同样具有一般判别浅析【会计论文】技术缺陷(Eisenbeis，1981)。Reinke(1998)，Zeller(1998)，Sharman & Zeller(1997)，Aguilera-Alfred &Gonzalez-Vega(1993)将小额贷款信用风险与信贷机构、客户特点【会计论文范文】和贷款特点【会计论文范文】相联系，过度影响违约风险的特点【会计论文范文】，而非辅助信贷机构准确地评估潜在借款人，模型评估效果并不理想。理由：，样本容量偏小导致模型预测力。，模型中一些特点【会计论文范文】变量，小额贷款机构或以高成本方式。，未样本外模型预测能力检验。样本外检验是信贷员和信贷经理确认信用评分法能否辅助违约风险预测的会计论文范文。
分法运用于小额贷款信用风险评估的商业银行，为客户银行、保险、投资、住房抵押和个人金融服务。与发展家大小额信贷机构追求的关系型借贷模式不同，富国银行建立了一套的信用评分体系，运用信用评分法评估小型企业信用风险。在系统、复杂的信息设施支持下，富国银行常规地、广泛地客户信息，如行业、从业时间、银行客户时间、企业业主或人信用、账户数量、存款平均余额、营业地、金融资产与负债、未兑现承诺和用于贷款生成的金融资产等。富国银行定期从信用局更新信息，如分数、查询、账户数目和未兑现承诺等。信用评分法意味着富国银行以信函、电话方式接受贷款申请，不抵押品、财务报表或纳税申报单。2/3的信贷决策信用评分卡自动决定，其余11315分钟审核完成，处理小企业贷款成本为30美元/笔，保持着全美行业内的最低。
Pischke(2002)发展家征信体系建立或和完善，法律、市场信息和问责制度缺乏，同一信用评分模型的效果受到的局限，不同信用风险模型产生具有，胜差异的评估效果。Allen(2003)小额贷款机构受到信用风险评估模型不准确和不一致的影响，信用评分模型者很大上低估了小额贷款偿还可能性，潜在地阻碍了小额信贷市场贷款可性。
国外小额贷款机构的运作比较成熟，已形成比较科学、合理的信用风险评估指标体系，具有的小额贷款信用风险管理经验，值得学习、和借鉴，，这些信用风险评估指标对我国小额贷款信用风险评估的适用性必须地考量。
(二)信用评分法在发展家小额贷款信用风险评估运用效果并不理想，完全取代信贷员的作用。当发展家小额贷款机构方信息来源，而现有贷款数据库支持信用评分法运用时，发达建立在信用局信息来源上的信用评分法良好的评估效果。因此，发展家应运用本地市场知识、信贷员经验和内部数据库开发适合国情的小额贷款信用评分模型。对一定条件的小额贷款机构，信用评分法替代或量化信贷员的作用，考虑采取交叉检验策略会计专业论文，运用信用评分结果辅助贷款决策，贷款决策的合理化。
(三)各国小额贷款信用风险评估策略会计专业论文研究尚探索阶段，形成统一、准确、合理的评估策略会计专业论文。发展家常用的MDA、REM、Logistic、Probit和Tobit信用评分模型论文格式范文切合我国小额贷款运作实际情况，论文格式范文对我国小额贷款信用风险评估具有科学价值，尚待大量的实证研究检验。
(四)建立和不断完善小额贷款征信数据库。国外小额贷款借贷机构的经验，对于一些规模、运营情况良好和拥有数据的大型小额贷款机构，信用评分法降低贷款信用风险，增加盈利能力，机构可持续发展，提高信贷员工作效率，更多的优质借款人，增强小额贷款服务的深度和广度。因此，建立和不断完善小额贷款征信数据库，对降低我国小额贷款违约风险和小额信贷市场的稳健发展尤为。
(五)信贷员在小额贷款信用风险评估作用。小额信贷机构拥有大量的贷款历史数据时，信用评分法突破现有小额贷款信用风险评估技术的，具有固定个人借贷技术的信贷员运用地改善信用风险管理。因此，小额贷款机构应一线信贷员的小额贷款专业技术培训，以发挥信用评分法的评估效果，降低贷款违约风险。
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会计论文范文词：小额贷款；信用风险评估指标；信用风险评估策略会计专业论文；信用评分法
文章编号：1003-4625(2012)01-0105-06 中图分类号：F83
2.4 文献标识码：A
一、导言信贷市场是典型的信息不对称市场，信贷市场信用风险信息不对称，即借贷双方拥有同质、同量的信息。资金借贷交易活动中，借款人对自身经营论文格式范文、资金用途及风险论文格式范文等真实情况具有比较清晰的认知，而贷款人在真实信息困难。借款人的复杂性，小额贷款机构通常完整、客观和可证实的信息和数据，小额信贷市场的信息不对称【会计论文】尤为。因此，小额贷款出现，小额贷款信用风险评估的焦点，各国学者们国情，构建了科学、的信用风险评估指标体系，运用评估策略会计专业论文展开小额贷款信用风险评估研究。
二、小额贷款信用风险评估特点【会计论文范文】的研究
Schreiner(1999，2002)研究小额贷款信用风险评估的难点评估自我雇佣者的贷款偿还可能性。自我雇佣者不信用局和信用机构的真实、可证实性数据，而与信用风险有关的廉价、可观测特点【会计论文范文】与信用风险模型并不具有强性，完全替代信贷员作用。与消费贷款相比，小额贷款信用风险评估的特点【会计论文范文】如下：(1)数据的便利性差异。借款人收入、信用书面，具有较强的预测能力，其他预测指标(家庭权、电话权、年龄和职业)同样书面，数据比较方便，而小额贷款机构必须更多高成本、无书面且预测能力弱的一系列数据。(2)数据来源渠道差异。两类贷款均能贷款硕士论文借款人信用业绩，但消费贷款机构信用局等其他渠道信息。(3)数据数量差异。两类贷款都硕士论文家庭特点【会计论文范文】，如年龄、教育和家庭规模和业务特点【会计论文范文】，如从业时间、业务类型和雇员数量等，但小额贷款机构必须与此的更多财务数据。(4)指标数量差异。信用局的统计完备，消费贷款信用评分指标约为10-20个。预测能力不强，小额贷款机构50-80个指标甚 【论文格式范文】 至更多指标予以评判，任何一类指标都居于主导性地位(schrein-er，2005)。
三、小额贷款信用风险评估指标研究
(一)发展家小额贷款信用风险评估指标
Schreiner(1999)大发展家的小额贷款潜在借款人通常具有自我雇佣性质，缺乏信用局的、数据，信贷员只能运用非常简单、可测的客观特点【会计论文范文】对潜在借款人和历史借款人比较，不良历史借款人的类似特点【会计论文范文】判断潜在借款人违约可能性的评估。当贷款违约定义为贷款逾期15天时，研究论文范文，与贷款违约风险具有性的变量为性别、行业、历史违约、借款人经验、信贷员从业经验和借贷机构性质。，季节因素、政策变化和市场变化也对贷款违约产生一定影响。Olomola(2000)研究尼日利亚小额贷款违约时，借款人特点【会计论文范文】、贷款特点【会计论文范文】和贷款人特点【会计论文范文】是判断贷款违约与否的决定性因素。借款人特点【会计论文范文】受教育、借贷、上年存款情况、业务类型和小组贷款，贷款特点【会计论文范文】贷款规模、贷款期限和贷款用途，贷款人特点【会计论文范文】信贷员拜访次数和贷款申请与批准的时间间隔。Schreiner(2002)在四叶树模型中将贷款类型和性别信用风险评估指标，十九叶树模型中选择贷款种类、电话数量、年龄、信贷员经验、已偿还贷款中每笔分期付款拖欠天数、负债率和担保率等七个评估指标。Schreiner(2004)研究发展家最具预测力的小额贷款信用风险评估指标，见表1。
Schreiner(2005)研究世界妇女银行分支机构美洲开发银行对哥伦比亚和多米尼加共和国资助项目时，运用(性严格排序)前次贷款最长拖欠天数、客户时间、业务类型、年龄、信贷员特点【会计论文范文】、电话权、从业时间、手持量、分期付款次数、居住时间、前次贷款未偿分期付款次数、前次贷款提前还款分期付款次数、信贷员经验、家庭运营业务量、申请和偿还时间间隔、总资产、前次贷款偿还剩余时间、应收账款、房地产和债务，股权比率等小额贷款信用风险的评估指标。
非洲开发银行小额贷款发展报告中，Bahtista eta1.(2006)运用多元回归策略会计专业论文浅析【会计论文】小额贷款信用风险影响因素，研究贷款数额、贷款用途、贷款期限、贷款利率、违法、经营理念、经营思路、经营和拥有土积是小额贷款信用风险的影响因素。Jha＆Bawa(2007)印度小额贷款的案例研究，文化、信用论文格式范文、家庭收支论文格式范文、法律约束力、固定资产总额和耐用消费品总额是小额贷款信用风险的影响因素。Mahjabeen(2008)对孟加拉国小额贷款信用风险研究，贷款总额、贷款周期、耐用商品价值和抵押品价值等对小额贷款信用风险产生影响。Hartarska＆Nadolnvak(2007)应用面板数据浅析【会计论文】策略会计专业论文研究世界银行1998-2002年发展家小额贷款信用风险情况，技术和能力、产品市场近况会计毕业论文范文、产品市场难度、产品发展潜力、贷款有无担保、政府支持力度和产品产业政策决定了小额贷款信用风险的高低。
(二)发达小额贷款信用风险评估指标
Bhatt N.＆Shui-Yan Tang(2002)以美国最早的四个小额贷款项目为样本，实证研究，小额贷款信用风险的决定因素为性别、受教育、家庭收入、论文格式范文具有从业资格、现有业务从业时间和论文格式范文为当地企业。Copestake(2007)对从事小额贷款业务的英国金融机构的调查问卷，健康论文格式范文、性别、年龄、家庭劳动力数量和家庭净资产是小额贷款信用风险的影响因素。美国银行小型企业信用评分系统(Small business credit scoring，SBCS)。SBCS为专门信息透明度较低的中小企业借贷而研究开发的借贷技术，小型企业业主的和统计策略会计专业论文，借款人未来贷款绩效的预期结果，商业银行以此做出批准或拒绝贷款贷款定价等一系列决策。SBCS月收入、未偿债务、金融资产、论文格式范文有终身职业、家居产权和以前贷款违约或拖欠等企业家信用风险评估指标。SBCS经验，小型企业业主的个人借贷历史对贷款偿还可能性具有较强预测能力，同时最大限度地降低贷款成本(Berger，Frame＆Miller，2002)。Angelini(2007)意大利银行具有高解释力的小额贷款信用风险评估指标为个人特点【会计论文范文】、业务特点【会计论文范文】和其他特点【会计论文范文】，见表2。
Jiang Hou S kees ＆Wei Wang(2005)以美国肯塔基州社区创业投资公司467个小额贷款数据为样本，以贷款用途、贷款期限、贷款利率、贷款金额、论文格式范文为农业业务、性别、年收入、论文格式范文当地居民、人种和信用局评分等为解释变量展开实证研究。Logit和Probit模型回归结果信用局评分较高的借款者，偿还贷款意愿良好，贷款金额、贷款利率和贷款期限对贷款违约影响具有性。
(三)国内学者小额贷款信用风险评估指标研究
国内学者从理论研究视角探讨小额贷款信用风险评估指标，孟建华(2002)比较浅析【会计论文】中外小额贷款差异，我国小额贷款信用风险的最大影响因素为贷款担保情况和对借款人的法律约束力。任娜(2011)小额贷款公司贷款客户类别，运用加入非财务因素的z值模型，设置二级指标信用风险评估，该研究实际运作情况作浅析【会计论文】，并各项指标合理性、科学性与否的实证检验。国内学者小额贷款信用风险评估指标的实证研究大以农村信用社或商业银行农户小额贷款数据为样本展开，见表3。三、小额贷款信用风险评估策略会计专业论文研究
Caouette，Altman ＆Narayanan(1998)当贷款不具有信用，或信用历史档案不、信息透明度较低，信息较为困难时，信用风险评估通常综合企业财务和企业家个人因素的传统信用评分法。(一)分类决策树策略会计专业论文——四叶树/十九叶树模型(Four-leaf/Nineteen-leaf tree model)
以1992-1999年拉丁美洲小额信贷机构已偿还贷款数据为样本，Schreiner(2002)首次将分类决策树策略会计专业论文运用于小额贷款信用风险评估，见图1。
不良贷款定义为逾期超过30天或分期付款期内平均逾期超过7天的贷款。四叶树模型：(1)当性别既定时，首次贷款比再次贷款风险大；(2)就贷款类型而言，贷款为男性的风险大于女性；(3)再次贷款为女性的风险约为新贷款为男性的一半；(4)再次贷款为女性，约占贷款一半，风险最小；(5)首次贷款为男性时风险最大，约占贷款12％。首次贷款违约风险高于再次贷款，男性贷款者违约风险高于女性贷款者，男性贷款者首次贷款违约风险是女性贷款者再次贷款的两倍。因此，小额信贷机构应严格筛选新贷款申请者为男性的贷款。以2000-2001年贷款数据为测试样本，检验结果四叶树模型具有较高的贷款违约预测精度。十九叶树模型遵循与四叶树模型的相同程序，与贷款违约风险的贷款申请者特点【会计论文范文】如下：(1)年轻贷款申请者高于年长贷款申请者；(2)已偿还贷款中频繁违约者高于较少违约者；(3)担保品少的贷款申请者高于担保品多的贷款申请者；(3)负债率高的贷款申请者高于负债率低的贷款申请者；(4)经验匮乏信贷员高于经验信贷员；(5)拥有1部电话的贷款申请者高于拥有O或两部电话的贷款申请者。十九叶树模型绝对精度不高，但相对精度较高。实际上，绝对精度不高，相对精度较高的模型具有较高信用风险预测力，更清晰地区分高风险与低风险贷款的特点【会计论文范文】。
分类决策树策略会计专业论文的计算比较复杂，只能简单解释贷款违约情况，揭示贷款信用风险与特点【会计论文范文】之间的内在关系。当样本数据容量有限和信贷不建全，计量统计模型浅析【会计论文】，该模型较为良好的评估效果。
(二)交叉检验策略会计专业论文(cross-examination method)
1.纯粹交叉检验策略会计专业论文(Pure cross-examinationmodel)交叉检验指信贷员将不同时点、不同地点和不同渠道的信息比较，浅析【会计论文】逻辑性和合理性，评价信息真实性，在信贷技术层面克服信息不对称和审核信息真实性的一种策略会计专业论文。交叉检验不限于客户现场和完整书面，信贷员已有贷款经验及信息来源等。交叉检验一般分为软信息交叉检验和财务信息交叉检验，信息之间的交互验证，如经营时间及论文格式范文、客户住房、财产条件和家庭支出之间的吻合，判断客户和信息的真实性。
财务信息客户的经营历史、经营论文格式范文等，客户还款能力。财务信息交叉检验权益、销售采购和存货等，权益交叉检验为最核心内容。原理为信贷员来的各项财务信息，以权益为各项财务指标作用的结果，对数据真实性判断。研究假设为：
实有权益A=总资产(TA)一总负债(TL)
应有权益B=初始权益+追加投资+累计盈利-期间支出-折旧
理论上A=B，小额贷款客户经营数据的不准确，可接受A不等于B的情况。实践经验，月度差异区间(A-B/考查的月份)<5％时接受(对于经营时间较短或客户清楚回忆时放宽)。若差异，意味着高估盈利能力、隐瞒负债等信息失真情况，信贷员浅析【会计论文】。当权益交叉检验结果误差超过接受范围时，论文格式范文审批贷款。软信息交叉检验是一种比较的验证客户真实性的策略会计专业论文，将客户口述论文范文和计算论文范文比较。信贷员交叉检验对客户信息予以验证，降低信息不对称的信用风险。
2.双重交叉检验策略会计专业论文(Double cross-examinationmodel)——信贷员判断+简单信用评分法
Schreiner(1999)计量经济学模型取代小额贷款机构贷款决策中信贷员的作用，，将简单信用评分与信贷员判断予以交叉检验，在一定上降低贷款违约概率。以玻利维亚小额贷款机构1988-1996年39，956笔贷款为样本，贷款违约定义为贷款逾期15天未偿还。研究运用Logit模型，辅以信贷员判断双重交叉检验，预测贷款违约可能性，避开了判别浅析【会计论文】的缺陷。研究结果，当p=0.0001时，模型Chi-square统计量非常，109个解释变量中56个变量的系数在p=0.10时具有性。模型检验中，贷款预测违约率高出实际违约率约1/3，信用评分法对小额贷款信用风险评估具有一定的预测能力，但预测能力十分有限。研究，该模型在三个改善了过去小额贷款信用风险评估模型的：(1)样本容量大；(2)研究模型的预测能力，而非估计系数在统计上的性；(3)大解释变量为小额信贷机构可变量。
(三)高接触型信用评分法(High touch scoringmodel)
小额贷款信用风险评估属于劳动密集型(La-bor-instensive techniques)技术(Sehreiner，2005)。信用评分法依赖于数据，自我雇佣者缺乏收入文件和信贷，小额贷款机构只能信贷员亲自[1]
拜访申请者的家庭、邻居、雇员、供应商、客户和业务，财务数据和资信论文格式范文，建立在高接触上的信用评分法比较合理地评估小额贷款信用风险。
高接触型信用评分法的优越性在：，高风险贷款申请将被拒绝，而低风险贷款申请者的贷款条件将改善(如信贷额度或贷款利率)，贷款组合平均风险下降。，信贷员在定量化和定性化信息更为专业化。信用评分是个人化、定性化的信用风险评估，信贷员的个人努力和经验判断非常必要。为了保证信贷员在贷前努力地吸引并审批低风险贷款客户，必须使其承担贷后监督贷款偿还的责任。，高接触型信用评分法，哥伦比亚小额贷款机构信贷员平均节约3小时／周，增加贷款组合规模和减少贷款违约现象。
交叉验证策略会计专业论文和高接触型信用评分法对小额贷款机构的信贷员个人素质和专业素质了较高要求。信贷员综合素质高低提高贷款信用风险评估准确率的影响因素。其他已发表的发展家小额贷款信用评分模型文献，见表4。
Vigano(1993)首次将信用评分法运用于小额信贷领域，研究以Burkina Faso农村发展银行100个贷款数据为样本，将贷款违约风险与53个特点【会计论文范文】变量相联系，，模型预测力检验时运用同一样本。对于100个贷款数据的小样本而言，53个特点【会计论文范文】变量简化为13个，检验方式模糊了单个变量的个体效应。，该模型同样具有一般判别浅析【会计论文】技术缺陷(Eisenbeis，1981)。Reinke(1998)，Zeller(1998)，Sharman & Zeller(1997)，Aguilera-Alfred &Gonzalez-Vega(1993)将小额贷款信用风险与信贷机构、客户特点【会计论文范文】和贷款特点【会计论文范文】相联系，过度影响违约风险的特点【会计论文范文】，而非辅助信贷机构准确地评估潜在借款人，模型评估效果并不理想。理由：，样本容量偏小导致模型预测力。，模型中一些特点【会计论文范文】变量，小额贷款机构或以高成本方式。，未样本外模型预测能力检验。样本外检验是信贷员和信贷经理确认信用评分法能否辅助违约风险预测的会计论文范文。
(四)基于硬信息的信用评分模型
美国最大的Es银行——富国银行(WellsFrago)是一家成功地将信用评分法运用于小额贷款信用风险评估的商业银行，为客户银行、保险、投资、住房抵押和个人金融服务。与发展家大小额信贷机构追求的关系型借贷模式不同，富国银行建立了一套的信用评分体系，运用信用评分法评估小型企业信用风险。在系统、复杂的信息设施支持下，富国银行常规地、广泛地客户信息，如行业、从业时间、银行客户时间、企业业主或人信用、账户数量、存款平均余额、营业地、金融资产与负债、未兑现承诺和用于贷款生成的金融资产等。富国银行定期从信用局更新信息，如分数、查询、账户数目和未兑现承诺等。信用评分法意味着富国银行以信函、电话方式接受贷款申请，不抵押品、财务报表或纳税申报单。2/3的信贷决策信用评分卡自动决定，其余11315分钟审核完成，处理小企业贷款成本为30美元/笔，保持着全美行业内的最低。
四、信用评分法对小额贷款信用风险评估适用性的研究
Schreiner(1999)小额贷款机构贷款违约风险决定因素运用计量经济学模型涵盖。信用评分法在一定上对小额贷款信用风险评估，统计模型中贷款信用风险影响因素的特点【会计论文范文】，比简单模型具有更佳的预测效果，简单数据的预测能力十分有限。Schreiner(2002，2005)研究受到样本数据来源性质的限制，小额贷款信用评分法的评估效果不如传统商业银行信用卡信用评分法，替代信贷员定性化特点【会计论文范文】知识在信用风险评估作用，信用评分法+信贷员判断的双重交叉检验模型更适宜小额贷款机构信用风险评估。与首次贷款申请者相比，信用评分对再次贷款者更具预测能力，小额贷款机构应保持现有贷款操作流程，同时辅以信用评分法。信用评分完全替代信贷员作用，信贷员才能信用评分所需数据，才能所掌握信息筛选出高风险贷款申请者，而单纯运用定量化数据信用评分观测具有高风险的特殊项目。在条件完全信用评分法时，信用评分结果应审贷委员会的“种声音”，辅助信贷员和信贷经理最优化贷款决策。Pischke(2002)发展家征信体系建立或和完善，法律、市场信息和问责制度缺乏，同一信用评分模型的效果受到的局限，不同信用风险模型产生具有，胜差异的评估效果。Allen(2003)小额贷款机构受到信用风险评估模型不准确和不一致的影响，信用评分模型者很大上低估了小额贷款偿还可能性，潜在地阻碍了小额信贷市场贷款可性。
五、研究启迪
(一)经济、金融发展、法律制度、历史文化背景、信息技术发展和信用信息统计制度完善不同，不同、同一不同地区或不同样本的小额贷款信用风险评估指标性差异，与特定、特定区域环境和特定借款人相适应。无论信用风险评估指标在内容和数量上论文格式范文性差异，这些评估指标大致归纳为三个特点【会计论文范文】维度——贷款特点【会计论文范文】维度、贷款客户特点【会计论文范文】维度和借贷机构特点【会计论文范文】维度，见图2。国外小额贷款机构的运作比较成熟，已形成比较科学、合理的信用风险评估指标体系，具有的小额贷款信用风险管理经验，值得学习、和借鉴，，这些信用风险评估指标对我国小额贷款信用风险评估的适用性必须地考量。
(二)信用评分法在发展家小额贷款信用风险评估运用效果并不理想，完全取代信贷员的作用。当发展家小额贷款机构方信息来源，而现有贷款数据库支持信用评分法运用时，发达建立在信用局信息来源上的信用评分法良好的评估效果。因此，发展家应运用本地市场知识、信贷员经验和内部数据库开发适合国情的小额贷款信用评分模型。对一定条件的小额贷款机构，信用评分法替代或量化信贷员的作用，考虑采取交叉检验策略会计专业论文，运用信用评分结果辅助贷款决策，贷款决策的合理化。
(三)各国小额贷款信用风险评估策略会计专业论文研究尚探索阶段，形成统一、准确、合理的评估策略会计专业论文。发展家常用的MDA、REM、Logistic、Probit和Tobit信用评分模型论文格式范文切合我国小额贷款运作实际情况，论文格式范文对我国小额贷款信用风险评估具有科学价值，尚待大量的实证研究检验。
(四)建立和不断完善小额贷款征信数据库。国外小额贷款借贷机构的经验，对于一些规模、运营情况良好和拥有数据的大型小额贷款机构，信用评分法降低贷款信用风险，增加盈利能力，机构可持续发展，提高信贷员工作效率，更多的优质借款人，增强小额贷款服务的深度和广度。因此，建立和不断完善小额贷款征信数据库，对降低我国小额贷款违约风险和小额信贷市场的稳健发展尤为。
(五)信贷员在小额贷款信用风险评估作用。小额信贷机构拥有大量的贷款历史数据时，信用评分法突破现有小额贷款信用风险评估技术的，具有固定个人借贷技术的信贷员运用地改善信用风险管理。因此，小额贷款机构应一线信贷员的小额贷款专业技术培训，以发挥信用评分法的评估效果，降低贷款违约风险。
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