试论租赁会计制度创新和我国路径选择
本站原创 2009年，国际会计准则理事会(IASB)和美国财务会计准则委员会(FASB)分别于1月和3月发布了修改租赁会计准则初步意见的讨论稿(Discussion Paper，DP)。两份DP提出了一种全新的租赁会计模型— — 整体模型，迈出了修改现行租赁会计准则的重要一步，揭开了租赁会计准则新变革的序幕。目前，我国租赁行业正处于快速发展阶段，租赁会计的变革必将给我国租赁行业的发展带来深远的影响。
一． 租赁会计变革的背景
租赁是一种重要的融资方式。租赁会计以完整和可理解的方式反映主体的租赁行为，对财务报告使用者正确评价主体的风险是十分必要的。在现有的会计处理方法上，中国、美国和国际会计准则理事会，基本上都要求承租方将租赁合同划分为融资租赁或经营租赁。融资租赁指那些实质上转移了与租赁资产所有权相关的风险和报酬的租赁。除此之外的其他租赁都是经营租赁。融资租赁类似于购买资产。因此，承租方的财务报告中确认该项资产及相关的支付义务，并对融资租入资产计提折旧，对融资费用进行分配。而经营租赁业务中，承租方将租赁支付额确认为一项费用，在租赁期间内按照直线摊销。然而，经营租赁下承租方未记录的租赁义务游离于报表之外，获得了表外融资，降低了自身的财务杠杆风险，却大大增加了股东的风险。此外，在会计核算上，由于对租赁的分类会计核算过分依赖于一些判断标准，为设计结构性租约(structural leases)而避免将租赁义务内化在财务报告中提供了可乘之机，因此一直以来就备受争议。
多年来，许多专业组织、研究机构、专家和学者一直致力于租赁会计准则的改革。早在1996年，澳大利亚、加拿大、新西兰、美国的准则制定机构和国际会计准则理事会组成G4+1集团，在共同发布的《租赁会计：租赁合同产生的资产、负债确认的新方法》中，建议取消融资租赁和经营租赁的分类，并提出了一种全新的租赁会计核算模型。2000年，杜莉赵盈烨黛G4+l集团又进一步通过发布<<租赁：一种新方法的运用》，阐述了该会计模型对出租方的会计应用。G4+1集团的观点，构成了整体模型的设计基础。
二．整体模型的特点及可能的经济后果
DP的整体模型提出了承租方会计处理的全新框架，其主要特点是：(1)承租方确认由租赁合同获得的使用权资产，同时确认一项租金支付义务，并对使用权资产和租金支付负偾采用分离法分别进行后续计量。(2)对于一些可能包括续租选择权、租期终止时的购买选择权、或有租金或担保余值等安排的复杂租约，确认使用权资产和租金支付义务时，应综合考虑租约的各种选择权。(3)使用权资产以 租赁付款额按承租方的增量借款利率折现后的现值 作为初始成本；并在租赁期及经济寿命两者孰短的期限内或经济寿命内(如果预期承租方将获得租赁项目的所有权)，以摊余成本为基础对该资产进行后续计量。(4)对于租金支付义务，应以 租赁付款额按承租方的增量借款利率折现后的现值 进行初始计量；使用“按未付租金的支付义务计提利息的摊余成本法进行后续计量。新模型采用摊余成本法，比使用公允价值和租约的内含利率简单；且与非金融资产和非金融负债的处理方法一致。
而在增量借款利率、流量估计的变动、带有选择权的租约、或有租金和担保余值、列报方面，FASB和IASB没有达成一致意见。FASB认为，流量估计变动以后，仍按租约的初始增量借款利率进行折现，不调整增量借款利率，且流量变动计入损益；对或有租金和担保余值的不确定性条款，则考虑最可能发生的条款；使用权资产和租金支付负债应区别于其他资产和负债，单独列示。IASB却认为，流量估计变动以后，同时重估增量借款利率，按调整后的增量借款利率对流量变动折现，变动金额调整使用权资产的账面价值；对或有租金和担保余值的不确定性条款，则使用概率加权平均法确定；使用权资产和租金支付负债不应与其他资产和负债进行区分，不要求单独列示。
尽管FASB和IASB在整体模型的部分内容上存在分歧，但整体模式是FASB和IASB应对各国学者、专业组织、财务报告使用者长期以来对租赁会计面临的质疑和指责而提出的新策略，也将产生积极的经济后果：(1)整体模式将表外融资部分的租约表内化，有助于全面衡量主体的风险，将更好地满足外部使用者的需要。(2)整体模式对所有的租约都采用统一模式进行核算，不再区分融资租赁模型和经营租赁模型，将增加会计信息的可比性，也减少了企业通过设计结构性租约达到特定的租赁分类方式的机会。(3)整体模型不再使用确定融资租赁和经营租赁的一系列主观的判断标准线，简化了租赁会计模型的实务应用。(4)整体模型保持了准则体系的内在一致性。根据新模型，在一项租赁合约中，承租方获得了一项有价值的权力(使用租赁资产的权力)，该权力满足资产的定义，确认为一项使用权资产；同时，承租方承担的义务(支付租金的义务)满足负债的定义，确认为一项租金支付义务。
三．我国租赁会计制度创新的路径选择
整体模型提出了协调现有的融资租赁会计模型和经营租赁会计模型的框架，有利于解决我国现有租赁会计准则普遍存在的问题，对我国租赁会计制度的创新提供了一个参照。然而，我们除了借鉴两份DP对核心问题处理的共同观点外，对于FASB和IASB的分歧，应考虑到我国会计实务的特殊性和延续性，并以简化准则应用和反映交易实质为出发点进行取舍：(1)对于流量估计变动、增量借款利率的重估，或有租金和担保余值的不确定性条款，使用权资产和租金支付负债的列报方面，笔者赞同FASB的做法；(2)流量估计变动以后，按原来的增量借款利率对流量变动折现，按IASB的做法将变动金额调整使用权资产的账面价值，不宜调整损益。整体模型根据我国的实际情况修正后，将更易于我国实务部门的接受，也减少了模型使用过程中的利润调节空间。同时，将租赁支出进行分解，将租赁的融资功能分离出来，便于财务报告使用者对承租方真实的主营业务成本及财务成本的理解。为此，我们就一个简化案例对整体模型的使用进行说明。
[整体模型应用范例]2X08年12月1日，甲公司与乙公司签订了一份租赁合同，向乙公司租入一台设备。合同主要条款如下：
(1)标的物：塑钢机。
(2)起租日：2X09年1月1日。
(3)租赁期间：2X09年1月1日一2x11年12月31 Et，共3年。
(4)租金支付：2X09年1月1日开始，每年年末支付租金35 000元。
(5)承租方整个租期的增量借款利率为10％。
(6)甲公司发生初始直接费用为1 000元。
(7)2Xl1年及以后年度，如果甲公司每年按该机器所生产的产品的年销售额超过2 000 000元，按销售额的5％ 向乙公司支付经营分享收入。
表1整体模型应用于承租方会计处理的范例计算表单位：元注：A。=88 040=1 000+(35 000／1．1)+(35 ooo／1．12)+(35 ooo／1．1々；Bo=87 040 (35 000／1．1)+(35 000／1，17+(35 000／1．11；Co=Ao／3；Dn=B 1x i； T =C。
+D ；E =35 00O—D ；Fn=B 1一E ；B。
：F 。其中n为租赁年度，1≤n≤3；i为增量借款利率；E和F是为了计算C和D；计算结果保留至整数。
甲公司(承租方)的主要会计分录：
(1)2X08年12月1日，确认使用权资产和租金支付义务(单位：元，以下同)：
借：使用权资产88 040贷：租金支付义务87 040 1 000(2)2X09年12月31日，对使用权资产进行摊销；并确认租金支付义务产生的财务费用。
借：制造费用 29 347贷：使用权资产 29 347借：财务费用8 704租金支付义务 ‘26 296贷：银行存款 35 000(3)其他年度使用权资产进行摊销及确认租金支付义务产生的财务费用的会计处理与(2)基本相同，只是数据根据表1而有所差异。
(4)假设2×11年，根据租赁合同，按收入还需向出租方支付150 000元或有租金，那么在支付时直接计入相关费用。 表2整体模型应用于出租方会计处理的范例计算表单位：元借：销售费用贷：银行存款150 OO015O 000四，整体模型的进一步讨论DP的整体模型仅对承租方的会计处理提出初步设想，还未就“使用权资产的减值 、“出租方的会计处理 等问题发表观点。下面就以上问题展开进一步讨论。
1．使用权资产的减值。一般情况下，使用权资产也会发生减值。例如，租赁资产的市场下降或市场租金下降，增量借款利率上升，都可能使使用权资产发生减值。使用权资产减值应与其他长期资产减值的处理方式一致。如果使用权资产的账面价值低于可收回金额，就发生了减值。而可收回金额是资产的公允价值减去处置费用后的净额、预计流量现值二者的较高者。资产的公允价值减去处置费用后的净额，反映的是如果资产被出售或可以收回的净流入，但如果租约被撤销，就应终止确认使用权资产。因此，以资产的公允价值减去处置费用后的净额作为可收回金额不合理。比较可行的做法是以租约标的资产的预计未来流量的现值作为可收回金额，并以此衡量使用权资产是否发生减值。计提使用权资产减值损失时，借记“资产减值损失 贷记“使用权资产减值准备 。使用权资产作为一种长期资产，一旦计提减值损失，不再转回。
2．出租方的会计处理。出租方在应用整体模型时，应考虑到出租方将标的资产的使用权转让，因此会计处理的难点在于如何正确反映标的资产与使用权资产，以及正确处理标的资产耗用的摊销与使用权资产产生的融资收益。在标的资产的整个使用寿命期间内，出租方将标的资产的部分(或全部)使用权转让给承租方，出租方将这部分使用权的价值转出，确认长期应收款(应收租赁款)及未实现融资收益；租赁期间结束后的剩余使用期间内，再根据标的资产的剩余账面价值，按原折旧政策计提累计折旧；由于租赁合同并不导致出租方的经济利益流出，因此不必确认相关负债。出租方将转出的使用权资产视为净投资，在租赁期间内确认租赁收入。
[续整体模型应用范例】补充出租方资料如下：
(1)标的资产的剩余使用寿命为5年。
(2)租赁前，出租方的固定资产按直线法计提折旧。租期开始前，标的资产的账面价值为151 000元，年折旧为30 000元，残值为0。
(3)出租方发生的初始直接费用为1 000元。
乙公司(出租方)的主要会计处理：
(1)2×09年1月1日租赁开始日，出租方结转标的资产，确认未实现融资收益：
借：长期应收款—— 应收租赁款 105 000贷：固定资产87 040银行存款 1 000未实现融资收益 16 960(2)2×09年12月31日，收到租金时，·确认租赁收入：
借：银行存款 35 000贷：长期应收款— —应收租赁款 35 000借：未实现融资收益8 804贷：租赁收入8 804(3)其他年度确认租赁收入时，会计分录 2)基本相同，只是数据根据表2而有所差异。
(4)出租方转出标的资产丧失使用权的部分账面价值，那么标的资产的剩余部分应在租期结束后仍按原有折旧政策继续摊销。2x12年和2×13年每年计提的折旧为31 980元，相应的会计分录为：
借：管理费用 31 980贷：累计折旧 31 980[项目支持：教育部人文社科青年项目 不确定环境中公司的内部控制、风险管理与风险披露研究 (o6JC630021)；上海市教育委员会重点学科建设资助项I~(J517O1)；上海市教委重点研究项目“融资约束、冲突与非有效投资作用机制研究一来自中国证券市场的证据。
一． 租赁会计变革的背景
租赁是一种重要的融资方式。租赁会计以完整和可理解的方式反映主体的租赁行为，对财务报告使用者正确评价主体的风险是十分必要的。在现有的会计处理方法上，中国、美国和国际会计准则理事会，基本上都要求承租方将租赁合同划分为融资租赁或经营租赁。融资租赁指那些实质上转移了与租赁资产所有权相关的风险和报酬的租赁。除此之外的其他租赁都是经营租赁。融资租赁类似于购买资产。因此，承租方的财务报告中确认该项资产及相关的支付义务，并对融资租入资产计提折旧，对融资费用进行分配。而经营租赁业务中，承租方将租赁支付额确认为一项费用，在租赁期间内按照直线摊销。然而，经营租赁下承租方未记录的租赁义务游离于报表之外，获得了表外融资，降低了自身的财务杠杆风险，却大大增加了股东的风险。此外，在会计核算上，由于对租赁的分类会计核算过分依赖于一些判断标准，为设计结构性租约(structural leases)而避免将租赁义务内化在财务报告中提供了可乘之机，因此一直以来就备受争议。
多年来，许多专业组织、研究机构、专家和学者一直致力于租赁会计准则的改革。早在1996年，澳大利亚、加拿大、新西兰、美国的准则制定机构和国际会计准则理事会组成G4+1集团，在共同发布的《租赁会计：租赁合同产生的资产、负债确认的新方法》中，建议取消融资租赁和经营租赁的分类，并提出了一种全新的租赁会计核算模型。2000年，杜莉赵盈烨黛G4+l集团又进一步通过发布<<租赁：一种新方法的运用》，阐述了该会计模型对出租方的会计应用。G4+1集团的观点，构成了整体模型的设计基础。
二．整体模型的特点及可能的经济后果
DP的整体模型提出了承租方会计处理的全新框架，其主要特点是：(1)承租方确认由租赁合同获得的使用权资产，同时确认一项租金支付义务，并对使用权资产和租金支付负偾采用分离法分别进行后续计量。(2)对于一些可能包括续租选择权、租期终止时的购买选择权、或有租金或担保余值等安排的复杂租约，确认使用权资产和租金支付义务时，应综合考虑租约的各种选择权。(3)使用权资产以 租赁付款额按承租方的增量借款利率折现后的现值 作为初始成本；并在租赁期及经济寿命两者孰短的期限内或经济寿命内(如果预期承租方将获得租赁项目的所有权)，以摊余成本为基础对该资产进行后续计量。(4)对于租金支付义务，应以 租赁付款额按承租方的增量借款利率折现后的现值 进行初始计量；使用“按未付租金的支付义务计提利息的摊余成本法进行后续计量。新模型采用摊余成本法，比使用公允价值和租约的内含利率简单；且与非金融资产和非金融负债的处理方法一致。
而在增量借款利率、流量估计的变动、带有选择权的租约、或有租金和担保余值、列报方面，FASB和IASB没有达成一致意见。FASB认为，流量估计变动以后，仍按租约的初始增量借款利率进行折现，不调整增量借款利率，且流量变动计入损益；对或有租金和担保余值的不确定性条款，则考虑最可能发生的条款；使用权资产和租金支付负债应区别于其他资产和负债，单独列示。IASB却认为，流量估计变动以后，同时重估增量借款利率，按调整后的增量借款利率对流量变动折现，变动金额调整使用权资产的账面价值；对或有租金和担保余值的不确定性条款，则使用概率加权平均法确定；使用权资产和租金支付负债不应与其他资产和负债进行区分，不要求单独列示。
尽管FASB和IASB在整体模型的部分内容上存在分歧，但整体模式是FASB和IASB应对各国学者、专业组织、财务报告使用者长期以来对租赁会计面临的质疑和指责而提出的新策略，也将产生积极的经济后果：(1)整体模式将表外融资部分的租约表内化，有助于全面衡量主体的风险，将更好地满足外部使用者的需要。(2)整体模式对所有的租约都采用统一模式进行核算，不再区分融资租赁模型和经营租赁模型，将增加会计信息的可比性，也减少了企业通过设计结构性租约达到特定的租赁分类方式的机会。(3)整体模型不再使用确定融资租赁和经营租赁的一系列主观的判断标准线，简化了租赁会计模型的实务应用。(4)整体模型保持了准则体系的内在一致性。根据新模型，在一项租赁合约中，承租方获得了一项有价值的权力(使用租赁资产的权力)，该权力满足资产的定义，确认为一项使用权资产；同时，承租方承担的义务(支付租金的义务)满足负债的定义，确认为一项租金支付义务。
三．我国租赁会计制度创新的路径选择
整体模型提出了协调现有的融资租赁会计模型和经营租赁会计模型的框架，有利于解决我国现有租赁会计准则普遍存在的问题，对我国租赁会计制度的创新提供了一个参照。然而，我们除了借鉴两份DP对核心问题处理的共同观点外，对于FASB和IASB的分歧，应考虑到我国会计实务的特殊性和延续性，并以简化准则应用和反映交易实质为出发点进行取舍：(1)对于流量估计变动、增量借款利率的重估，或有租金和担保余值的不确定性条款，使用权资产和租金支付负债的列报方面，笔者赞同FASB的做法；(2)流量估计变动以后，按原来的增量借款利率对流量变动折现，按IASB的做法将变动金额调整使用权资产的账面价值，不宜调整损益。整体模型根据我国的实际情况修正后，将更易于我国实务部门的接受，也减少了模型使用过程中的利润调节空间。同时，将租赁支出进行分解，将租赁的融资功能分离出来，便于财务报告使用者对承租方真实的主营业务成本及财务成本的理解。为此，我们就一个简化案例对整体模型的使用进行说明。
[整体模型应用范例]2X08年12月1日，甲公司与乙公司签订了一份租赁合同，向乙公司租入一台设备。合同主要条款如下：
(1)标的物：塑钢机。
(2)起租日：2X09年1月1日。
(3)租赁期间：2X09年1月1日一2x11年12月31 Et，共3年。
(4)租金支付：2X09年1月1日开始，每年年末支付租金35 000元。
(5)承租方整个租期的增量借款利率为10％。
(6)甲公司发生初始直接费用为1 000元。
(7)2Xl1年及以后年度，如果甲公司每年按该机器所生产的产品的年销售额超过2 000 000元，按销售额的5％ 向乙公司支付经营分享收入。
表1整体模型应用于承租方会计处理的范例计算表单位：元注：A。=88 040=1 000+(35 000／1．1)+(35 ooo／1．12)+(35 ooo／1．1々；Bo=87 040 (35 000／1．1)+(35 000／1，17+(35 000／1．11；Co=Ao／3；Dn=B 1x i； T =C。
+D ；E =35 00O—D ；Fn=B 1一E ；B。
：F 。其中n为租赁年度，1≤n≤3；i为增量借款利率；E和F是为了计算C和D；计算结果保留至整数。
甲公司(承租方)的主要会计分录：
(1)2X08年12月1日，确认使用权资产和租金支付义务(单位：元，以下同)：
借：使用权资产88 040贷：租金支付义务87 040 1 000(2)2X09年12月31日，对使用权资产进行摊销；并确认租金支付义务产生的财务费用。
借：制造费用 29 347贷：使用权资产 29 347借：财务费用8 704租金支付义务 ‘26 296贷：银行存款 35 000(3)其他年度使用权资产进行摊销及确认租金支付义务产生的财务费用的会计处理与(2)基本相同，只是数据根据表1而有所差异。
(4)假设2×11年，根据租赁合同，按收入还需向出租方支付150 000元或有租金，那么在支付时直接计入相关费用。 表2整体模型应用于出租方会计处理的范例计算表单位：元借：销售费用贷：银行存款150 OO015O 000四，整体模型的进一步讨论DP的整体模型仅对承租方的会计处理提出初步设想，还未就“使用权资产的减值 、“出租方的会计处理 等问题发表观点。下面就以上问题展开进一步讨论。
1．使用权资产的减值。一般情况下，使用权资产也会发生减值。例如，租赁资产的市场下降或市场租金下降，增量借款利率上升，都可能使使用权资产发生减值。使用权资产减值应与其他长期资产减值的处理方式一致。如果使用权资产的账面价值低于可收回金额，就发生了减值。而可收回金额是资产的公允价值减去处置费用后的净额、预计流量现值二者的较高者。资产的公允价值减去处置费用后的净额，反映的是如果资产被出售或可以收回的净流入，但如果租约被撤销，就应终止确认使用权资产。因此，以资产的公允价值减去处置费用后的净额作为可收回金额不合理。比较可行的做法是以租约标的资产的预计未来流量的现值作为可收回金额，并以此衡量使用权资产是否发生减值。计提使用权资产减值损失时，借记“资产减值损失 贷记“使用权资产减值准备 。使用权资产作为一种长期资产，一旦计提减值损失，不再转回。
2．出租方的会计处理。出租方在应用整体模型时，应考虑到出租方将标的资产的使用权转让，因此会计处理的难点在于如何正确反映标的资产与使用权资产，以及正确处理标的资产耗用的摊销与使用权资产产生的融资收益。在标的资产的整个使用寿命期间内，出租方将标的资产的部分(或全部)使用权转让给承租方，出租方将这部分使用权的价值转出，确认长期应收款(应收租赁款)及未实现融资收益；租赁期间结束后的剩余使用期间内，再根据标的资产的剩余账面价值，按原折旧政策计提累计折旧；由于租赁合同并不导致出租方的经济利益流出，因此不必确认相关负债。出租方将转出的使用权资产视为净投资，在租赁期间内确认租赁收入。
[续整体模型应用范例】补充出租方资料如下：
(1)标的资产的剩余使用寿命为5年。
(2)租赁前，出租方的固定资产按直线法计提折旧。租期开始前，标的资产的账面价值为151 000元，年折旧为30 000元，残值为0。
(3)出租方发生的初始直接费用为1 000元。
乙公司(出租方)的主要会计处理：
(1)2×09年1月1日租赁开始日，出租方结转标的资产，确认未实现融资收益：
借：长期应收款—— 应收租赁款 105 000贷：固定资产87 040银行存款 1 000未实现融资收益 16 960(2)2×09年12月31日，收到租金时，·确认租赁收入：
借：银行存款 35 000贷：长期应收款— —应收租赁款 35 000借：未实现融资收益8 804贷：租赁收入8 804(3)其他年度确认租赁收入时，会计分录 2)基本相同，只是数据根据表2而有所差异。
(4)出租方转出标的资产丧失使用权的部分账面价值，那么标的资产的剩余部分应在租期结束后仍按原有折旧政策继续摊销。2x12年和2×13年每年计提的折旧为31 980元，相应的会计分录为：
借：管理费用 31 980贷：累计折旧 31 980[项目支持：教育部人文社科青年项目 不确定环境中公司的内部控制、风险管理与风险披露研究 (o6JC630021)；上海市教育委员会重点学科建设资助项I~(J517O1)；上海市教委重点研究项目“融资约束、冲突与非有效投资作用机制研究一来自中国证券市场的证据。