会计股票期权会计理由探讨

:股权激励制度被越来越多的企业，我国于2006年颁布了《企业会计准则第11号——股份支付》旨在规范股票期权的会计处理方式。理论浅析【会计论文】，比较我国与AS123、IFRS2的差异，完善我国股票期权会计处理的倡议，希望能给监管部门借鉴，并完善股票期权激励企业长期发展推动剂的作用。
会计论文范文词:股票期权股权激励股份支付
Abstract: As equity incentive is adopted by more and more Chinese enterprises, China enacted the "Accounting Standards for Enterprises No. 11-Share-based Payment" (ASE-11) in 2006 aiming to regulate the accounting method about stock options. This paper analyzes and compares ASE-11 with IFRS2 and AS123 based on theoretical analysis, and makes suggestion on the improvement of ASE-11, hoping that it can provide reference for relevant regulation departments, and further promote the long-term role of stock options in enterprises development.
Key words: Stock Option; Equity Incentive; Share-based Payment

股票期权是企业赋予管理层的一种选择权利，管理层在规定的年限内以约定好的购买一定数量的股票。我国经济体制革新的深入，尤其是在2005年我国推进股权分置革新的大背景下，越来越多的上市公司这一策略会计专业论文，促使管理层的管理长期化，使企业的长期发展同管理层的个人利益紧密地。股权激励在西方已有数十年的历史，逐渐一种较成熟的激励制度。 在我国，股票期权应用于经理激励的时间论文格式范文很长，但发展很快。据韬睿惠悦（全球咨询服务公司）所发布的《2011年上市公司高管薪酬调研》结果，从2010年末到2011年6月30日期间公布股权计划的沪深A股上市公司为160个，占公布股权计划公司总数的70%，，股权激励近年在我国发展迅速。
股权激励的初衷是促使企业长远发展，但以往研究，授予股票期权的管理层有动机盈余管理，操纵会计信息使利益最大化。相对西方较成熟的激励制度，我国股票期权激励制度还起步阶段，仅有2006年颁布的《企业会计准则第11号——股份支付》（简称ASE-11）来指导和规范股份支付活动的会计处理。论文范文我国ASE-11的规范远不及美国和国际会计准则（AS123及IFRS2）成熟，还缺乏在实务指导应用，面对准则的模糊性及股权激励方案在实务操作复杂性，上市公司高管层很可能为了自身利益最大化将ASE-11演变成盈余管理工具。规范股票期权会计处理，降低管理层操纵会计信息的可能性，进而高可靠性的财务报告迫在眉睫的任务。

一、股票期权的理论

基于委托——理论，Jensen and Meckling（1976）管理层利益最大化的驱使，故而用制衡机制来对抗潜在的管理层权利滥用情况，用激励手段来激发管理层将自身利益与股东利益最大化联系在一起。知道，公司治理结构的完善来对管理层权利的制衡，论文范文对管理层积极性的激发则赋予其一定限度的者剩余索取权来。从公司剩余索取权与制约权角度浅析【会计论文】，制约权的拥有是对拥有剩余索取权的保证，为了避开管理层从制度外获益，者剩余索取权应当尽可能分配给最具有信息优势且对其监督成本过高的管理层。
股票期权正是在环境下产生的，它改善管理层的酬劳与结构，提高管理层偷懒和寻租成本。资本市场假说，公司的股价公司的真实业绩。股票期权持有人想要因业绩上升的股票期权行权收益，保持公司业绩上扬才能得以，在一定上了管理层偷懒情况的发生。股票期权的设计目的恰好克服【会计论文】，我国股票期权会计处理方式【会计论文】的模糊化会给管理层操纵会计信息留下空间，会计信息公司真实的业绩，管理层在做出决策时可能偏离帕累托最优设计的选择，从而降低股票期权激励解决【会计论文】的效果。

二、美国股票期权的做法

20年来，股票期权薪酬激励准则日渐完善。1953年，美国会计程序委员会第43号研究公报首次涉及 “股票期权和股票购买计划的补偿”的会计处理【会计论文】。1972年，会计原则委员会发布《关于授予员工股票的会计处理意见书》（简称APB25）规定：公司在计算期权费用时应“内在价值法”。1973年6月，FASB发布《关于股票期权会计处理策略会计专业论文》征求意见稿：运用公允价值框架和期权定价模型来估计股票期权的公允价值，并确期权费用，以此来确认和处理因授予员工股票而产生的薪酬费用。1995年10月FASB发布《股票薪酬会计处理策略会计专业论文》公告(简称AS123),企业在核算股票期权时公允价值法，同时允许继续沿用APB25。
美国GAAP，企业股票期权的会计处理可自由选定APB25或AS123。2002年12月31日，FASB发布的AS148《股票薪酬会计—过渡与披露》规定：企业应公允价值法确认股票期权费用，同时企业应披露公允价值计量会对匡算额造成哪些的影响，AS148的是用来修订AS123与实务不相适应的地方的。

三、我国上市公司股权激励的近况会计毕业论文范文

我国从2005年股权分置革新以来，股权激励了蓬勃的发展。以往研究：披露股权激励方案的上市公司其披露激励方案后的业绩要好于披露前的业绩，同时从总体上来说披露股权激励方案的上市公司业绩要好于未披露的公司。因此从某种来说，正确理解政策精神，选择合适的股权激励工具会对企业业绩的提升积极作用。

(一)政策文件

2005年12月31日，证监会颁布了《上市公司股权激励管理办法（试行）》，旨在为在我国上市公司中推行股权激励计划规范和指导，越来越多的上市公司试行股权激励计划。2006年2月15日，财政部印发ASE-11，首次对股权激励了会计规范，明确了上市公司股权激励的确认、计量和会计处理。2007年1月1日，上市公司开始执行新会计准则，2008 年证监会发布《股权激励有关事项备忘录1、2、3 号》，《备忘录3号》“上市公司应在股权激励计划中明确股权激励会计处理策略会计专业论文，测算并列明股权激励计划对各期业绩的影响”。2008年10月，国资委、财政部联合发布《关于规范国有控股上市公司股权激励有关【会计论文】的通知》，对股权激励的条件、考核体系、合理设置激励标准科学管理股权激励计划了要求。2009 年财政部、税务总局相继联合出台了《关于股票增值权所得和限制性股票所得征收个人所得税有关【会计论文】的通知》及《关于上市公司高管人员股票期权所得缴纳个人所得税有关【会计论文】的通知》。这些文件都为我国推动以股票期权为主的股权激励计划的，完善会计处理并保证股权激励效率奠定了坚实的。

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(二)激励工具选择

据前文提到的仅2011年上半年共有160个沪深A股市场上市公司初次公布股权计划，有87个计划已经了股权激励授予；72个计划董事会审批；1个计划股东大会审批。在激励工具的选择上，约70%的企业选择了股票期权，30%的企业选择限制性股票，不到3%的企业选择了股票增值权。在7家同时使用两种激励工具的企业中，股票期权是其选择。之所以大的上市公司选择股票期权这一激励工具，是因为股票期权的激励效果略好于限制性股票。研究股票期权会计处理【会计论文】对我国股权激励的深入实行具有的现实意义。

四、股票期权会计处理的探讨

对股票期权会计处理【会计论文】的探讨是围绕会计确认、会计计量与会计处理三个展开的。

(一)会计确认

股份支付的确认涉及两个的【会计论文】，一是股份支付应确费用还是利润分配，即所谓的费用观还是利润分配观。二是股份支付如何在资产负债表中列示，论文格式范文确股东权益负债。最的【会计论文】无非费用观和利润分配观在会计确认上的区别，其区别费用观将股份支付确本期费用，计入本期利润。而利润分配观将股份支付计入未分配利润，对本期利润不会产生影响。我国ASE-11是在借鉴国外准则的上编制的，与AS123，IFRS2对比我国采取的是主流的费用观。准则的趋同，我国对股票期权的会计确认和国际做法是相一致的。
论文范文，费用观较合理的，其在实务中会对股票期权的应用产生阻碍。值得的是，AS123将股权期权费用化的做法是在美国股票期权滥用很的情况下的产物。从某种意义上来说，股票期权费用化抑制企业在期权上的过度支出。论文范文在我国股权激励模式多样化，股权激励模式成熟的情况下，全盘将股票期权费用化的可能会给股票期权激励诸多诟病。同时，准则关于期权费用化处理的规范模糊不清，不利于指导准则在实务应用，还有可能引发不良的经济后果，为管理层盈余管理打开方便之门，费用观的，会导致企业业绩下滑，管理层有动机去粉饰财务报表，从而会与股票期权计划的初衷相违背。因此我国要建立与费用观相匹配的经济环境，我国特殊的经济情况，借鉴国际先进做法完善我国准则，求同存异，推动准则在实务中良好的应用。

(二)会计计量

AS123规定“上市公司必须公允价值法，以权益工具的公允价值计量”；IFRS2规定“对用权益结算的以股份为的支付交易，以所的商品或服务的公允价值计量，其公允价值可靠估计的，间接地以权益性工具的公允价值替代计量。公允价值可靠，内在价值法”；而我国ASE-11要求“以权益结算的股份支付换取职工服务的，应当以所授予权益工具的公允价值计量；换取其他方服务的，在服务的公允价值可靠计量下以所授予的权益工具的公允价值替代计量”。
在公允价值确定，我国ASE-11与AS123和IFRS2相比，对公允价值的规定模糊了。我国在ASE-11及公允价值准则中均未明确应何种方式计量股票期权的公允价值，也对公允价值可靠估计的情况下选择何种计量方式，更提到内在价值（AS123有明确规定）这一计量属性，而AS123和IFRS2都对公允价值的确定策略会计专业论文、期权定价模型的选择及变量了规定。因此我国有必要在准则中明确规定公允价值的确定策略会计专业论文确定期权模型各参数所需考虑的细节，以免将公允价值的计量一种盈余管理的工具。

(三)会计处理

1、股票期权费用的摊销年限规定不明确

我国ASE-11中并明确规定股票期权费用的摊销年限，这可能会造成企业在利润最大化的驱使下随意选择摊销策略会计专业论文，盈余管理。因此应在准则中明确相应的摊销方式，对于不规定摊销方式的公司，要披露采取其他摊销方式的理由并出具机构对其审核的意见。

2、股票期权条款变更及取消的会计处理的规定不明确

IFRS2中对股票期权条款变更的会计处理分为两：“，条款变更减少了管理层利益，公司应视同这项变更发生，不确认减少的费用，继续授予日公允价值来确认认股权的价值；，条款变更增加了管理层利益，公司应确认增加的费用。”IFRS2同时对取消股票期权的会计处理做出了规定“公司应将取消己发行的股票期权当作等待期提前结束，要立即确认本应在剩余等待期内确认的成本或费用。”论文范文我国ASE-11仅提到了初始确认，后续确认，并未提及股票期权条款变更、取消的会计处理，股票期权条款的变更、取消属于终止确认的范畴，应IFRS2的规定，补充完善相应条款。

3、支付和权益支付可选择的股权激励会计处理方式规定不明确

股票期权员工酬劳的组成，会有外部不确定环境带给公司股价下跌的风险，公司业绩保持持续增长，公司股价也可能会下跌，这使得管理层所持有的股票期权有可能一文不值。因此为了保证股权激励的推动会计论文范文效应，公司应当给管理层支付其所持有的股票期权的选择权，与IFRS2对支付和权益支付股票期权可供选择的股权激励会计处理策略会计专业论文有的规定不同，我国ASE-11中未做规定，我国有必要增加选择权的会计处理规定。
综上所述，从本质上来说，我国的ASE-11完成了与国际准则的趋同发展，一定上改善了在实务上对股票期权会计处理方式混乱的局面。我国准则更多的是照搬国际做法，很好考虑我国企业的实际需求，相对于国外股票期权完善的专门解释专业名词，解释性公告及过渡条款体系，我国的准则还显得过于单薄，应用于实务中缺少有性的指导。因此，要完善我国经济体制，建立与股票期权费用化相匹配的经济环境，完善相应的法律法规，规章制度，明确应采取的公允价值确定策略会计专业论文与股票期权模型各参数的设定策略会计专业论文，实时对出现的股权激励模式会计处理准则的补充，降低管理层盈余管理的可能性，进而更好的股票期权来达到解决【会计论文】的效果。

五、论文范文

ASE-11的出台，在一定上结束了我国长期以来在实务上对股票期权会计处理方式混乱的局面。，我国企业会计准则、应用指南等文件同国际先进成熟的做法相比，在规范上显得完善，实操性论文格式范文很强，还企业在以股票期权为的股权激励计划应用多种需求。尤其是我国企业会计准则在会计计量，会计确认，会计处理方式上的模糊性，为管理层利润操纵了可能。任何准则的都能是一蹴而就的，因此我国要在借鉴国际先进经验的上，完善我国经济体制，建立与股票期权费用化相匹配的经济环境，完善相应的法律法规，明确公允价值可靠的确定策略会计专业论文及股票期权模型各参数的设定策略会计专业论文，实时对出现的股权激励模式会计处理准则的补充，降低管理层操纵利润盈余管理的可能性，完善股票期权激励企业长期发展推动剂的作用。
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